تفاوت فارکس و فیوچرز [بررسی 0 تا 100 دو بازار ➕ ویژگی ها ➕ مزایا و معایب]

اتابک منفرد

تفاوت بازار فیوچرز و فارکس ⚖️ فرق فیوچرز و فارکس در چیست؟!

دو بازار فارکس و فیوچرز از غول های فعال در حوزه بازار های مالی محسوب می شوند که تفاوت هایی با یکدیگر دارند. این که معامله گران کدام یک از این بازار ها را انتخاب کنند بستگی به آگاهی کامل از تفاوت های این دو بازار دارد.

فارکس (Forex) را می توان بازاری دانست که صرفا به معاملات ارزی می پردازد. در مقابل بازار فیوچرز (Futures) نوعی از بازار است که شامل ارز ها، بورس کالا، سهام و … است. بهترین بروکرهای فارکس همواره بازار فارکس را پوشش می دهند، ولی در حوزه بازارهای آتی ممکن است دارای تفاوت های با یکدیگر باشند.

انتخاب بین دو بازار فارکس یا فیوچرز برای معامله گران می تواند بسیار چالش بر انگیز باشد. شما به عنوان تریدر چه تصمیم بگیرید در فارکس فعالیت کنید یا فیوچرز، با مزایا و معایبی رو به رو خواهید شد. اطلاع کامل از جزئیات این دو بازار می تواند انتخاب را برای شما آسان تر سازد. در ادامه این مقاله به توضیح کامل تفاوت فارکس و فیوچرز خواهیم پرداخت.

 

معرفی بازار فارکس

فارکس (Forex Exchange) یکی از بزرگ ترین و پر حجم ‌ترین بازار های مالی دنیا به‌ شمار می ‌رود که در آن خرید و فروش ارز های مختلف صورت می‌ گیرد. همان طور که اطلاع دارید میزان ارزش ارز کشور ها یکسان نیست و با تغییر شرایط اقتصادی و سیاسی قیمت آن ها دچار تغییر می شود. معامله در فارکس به این معنا است که معامله گران از این تفاوت قیمت ارز های مختلف در دنیا کسب سود می نمایند.

این بازار روزانه می تواند میلیارد ها دلار حجم مبادله را انجام دهد و همواره به معامله بپردازد. دلیل اصلی راه‌ اندازی فارکس در ابتدای کار، تسهیل تبادلات ارزی و انتقال وجوه بین ‌المللی بوده است؛ اما امروزه بخش عمده ‌ای از معاملات در فارکس با هدف کسب سود از نوسانات قیمت ارز ها انجام می ‌شود.

معاملات فارکس عموما به صورت مستقیم بین دو طرف و با واسطه گری بروکر ها انجام می ‌شود. مدیریت این بازار توسط شبکه ‌ای از بانک ‌های بزرگ در چهار مرکز اصلی لندن، نیویورک، سیدنی و توکیو صورت می ‌گیرد. به همین دلیل این بازار ۲۴ ساعته بوده و قابلیت معامله مستمر در آن وجود دارد.

 

 

نوسانات زیاد بازار فارکس باعث شده تا برای معامله‌ گران و سرمایه‌ گذاران با اهداف کوتاه ‌مدت، جذابیت‌ های زیادی داشته باشد. هرچند که معاملات در این بازار می توانند بسیار پر سود باشند اما باید ریسک بالای این بازار را نیز به دلیل نوسانات زیاد به جان خرید.

در بازار فارکس دو نوع معامله اصلی وجود دارد:

• اسپات (Spot)
• فیوچرز (Futures)

معاملات اسپات به صورت آنی و بلافاصله اجرا می‌ شود؛ یعنی زمانی که خریدار و فروشنده به توافق قیمتی می ‌رسند، معامله فورا انجام و مبلغ مورد معامله منتقل می ‌شود.

اما در معاملات فیوچرز فارکس، طرفین قرارداد متعهد می ‌شوند که در تاریخ مشخصی در آینده معامله ارز مورد نظر را انجام دهند؛ بنابراین زمانبندی مشخصی برای اجرای معامله تعیین می ‌شود.

تفاوت اسپات و فیوچرز در فارکس تا حدود زیادی شبیه به تفاوت ‌های بین بازار فیوچرز (آتی‌) و فارکس است. در مجموع می ‌توان گفت که نوع معامله اسپات در بازار فارکس معاملات سریع و آنی را پوشش می ‌دهد در حالی‌ که فیوچرز فارکس برای معاملاتی با زمان بندی مشخص و آتی طراحی شده است.

 

ویژگی های بازار فارکس

بازار جهانی معاملات ارز فارکس دارای ویژگی های بسیاری است که جزئیات آن به شرح زیر است:

• فارکس بالا ترین مقدار نقدینگی روزانه را در میان بازار های مالی دارا است؛
• امکان کسب سود برای معامله گر در هر دو جهت بازار وجود دارد؛
• استفاده از لوریج (Leverage) یا اهرم معاملاتی در فارکس به تریدر ها اجازه می دهد که قدرت معاملاتی خود را بالا ببرند؛
• تریدر برای استفاده از ضریب اهرمی نیاز به پرداخت مالیات یا کمیسیون ندارد که، امتیاز بسیار خوبی برای معامله گر محسوب می شود؛
• در این بازار نقد شوندگی بسیار بالایی وجود دارد به این معنی که شما هر زمان تصمیم به خرید یا فروش بگیرید سفارش شما قابل اجرا است؛
• در این بازار شفافیت بالایی در زمینه قیمت ارز ها وجود دارد که بسیار حائز اهمیت است؛
• قیمت های بازار فارکس همیشه در حال افت و خیز هستند یا به عبارتی فارکس بازاری پر تلاطم است که برای معامله گر فرصت های معاملاتی بسیاری را به دنبال دارد؛
• دسترسی به این بازار برای همه افراد بسیار آسان است و اشخاص با افتتاح حساب نزد یکی از بروکر های فعال در زمینه فارکس می توانند از هر نقطه در دنیا به معامله بپردازند؛
• امکان معامله به صورت 24 ساعته نیز از دیگر ویژگی های جذاب این بازار است؛
• به صورت کلی کارمزد فعالیت در این بازار مالی بسیار پایین است؛
• یکی از جذاب ترین ویژگی های فارکس امکان انجام معامله با حساب دمو یا آزمایشی است؛
• امکان معامله 28 جفت ارز و 8 ارز اصلی در فارکس وجود دارد.

 

مزایا و معایب بازار فارکس

بازار فارکس دارای مزایا و معایبی است که جزئیات آن در جدول زیر امده است.

تفاوت فارکس و فیوچرز – مزایا و معایب بازار فارکس

مزایا	معایب
هزینه پایین کارمزد معاملات	شاخص های پیچیده نوسان قیمت
دسترسی 24 ساعته به بازار	عدم شفافیت بازار
امکان استفاده از سبک های معاملاتی مختلف	افزایش ریسک معاملات با استفاده از اهرم
امکان شروع معاملات با سرمایه پایین	فرایند یادگیری بر عهده خود تریدر است
فروش آسان ارز در کوتاه مدت	نیاز به بررسی رگوله بروکر های فعال در فارکس

 

معرفی بازار فیوچرز

همان طور که از نامش پیداست بازار فیوچرز یا آتی‌ (Futures)، بازاری برای معامله قرارداد هایی است که در آن طرفین، تعهد می دهند که دارایی های پایه‌ ای مثل کالا، ارز و… را در تاریخ و زمان مشخصی در آینده و به قیمتی مشخص، معامله کنند.

 

این بازار در ابتدای کار خود در قرن 19، برای کمک به کشاورزان جهت ثابت نگه ‌داشتن قیمت آتی محصولاتشان شکل گرفت، اما امروزه کاربرد های متنوع‌ تری پیدا کرده است.

از آنجا که این قرارداد ها در بازار قابل خرید و فروش هستند، می‌توان از نوسانات قیمتی آن ها برای کسب سود استفاده کرد. البته خریداران باید توجه داشته باشند که در صورت افزایش ناگهانی قیمت ‌ها، از مزایا و سود آن محروم خواهند شد؛ زیرا اجرای معامله تنها در تاریخ و ساعت مشخص امکان پذیر است.

 

ویژگی های بازار فیوچرز

همان طور که اشاره شد بازار فیوچرز، یک بازار مالی است که قرارداد های مبادلات آتی را در خرید و فروش انواع دارایی های مالی را فراهم می کند. ویژگی های بازار فیوچرز عبارتند از:

• استفاده از قرارداد های مبادلات آتی به افراد اجازه می دهد تا بدون مالکیت فعلی دارایی، در بازار فیوچرز معامله کنند؛
• بازار فیوچرز دارای تنوع بالایی از دارایی ها است که می توان با خرید و فروش آن ها به معامله پرداخت؛
• دارایی های قابل معامله در بازار فیوچرز شامل سهام، ارز ها، کالا ها و همچنین نماد های مالی و شاخص های بورسی می شوند؛
• در بازار فیوچرز، قیمت های دارایی ها بر اساس تقاضا و عرضه و با استفاده از مکانیزم های بازار تعیین می شود؛
• به طور کلی، بازار فیوچرز به افراد اجازه می دهد تا بر اساس پیش بینی های خود در مورد تغییر قیمت دارایی ها در آینده، سودآوری کنند و ریسک های مربوط به نوسانات قیمت را تا حدودی مدیریت کنند؛
• بازار فیوچرز دارای ساعات مشخص و محدودی برای معامله است؛
• به دلیل وجود مراحل زیاد برای انجام معامله قیمت واقعی ممکن است دچار خطا و یا انحراف شود.

 

مزایا و معایب بازار فیوچرز

بازار فیوچرز همانند بازار فارکس دارای مزایا و معایبی است که در جدول زیر به صورت کامل شرخ داده شده است.

تفاوت بازار فیوچرز و فارکس – مزایا و معایب بازار فیوچرز

مزایا	معایب
نوسانات نسبتا خوب بازار	نوسانات دوره ای شدید
تنوع گزینه های معاملاتی	پیچیدگی بازار
امکان استفاده از لوریج یا اهرم	امکان استفاده محدود از لوریج
امکان استفاده از اندیکاتور های حجمی	نقد شوندگی پایین
–	وجود قانون Uptick

 

مهم ترین تفاوت های بازار فیوچرز و فارکس

بازار فارکس و فیوچرز هر کدام بازار های منحصر به فردی هستند که در زمینه معاملات مالی فعالیت می کنند. معامله گران می توانند در هر دو بازار فارکس و فیوچرز به معامله بپردازند. تفاوت فارکس و فیوچرز از اهمیت بسیار زیادی برخوردار است به گونه ای که می تواند مسیر آینده تریدر را در معاملات مشخص کند.

تعدادی از اصلی ترین تفاوت بازار فیوچرز و فارکس به شرح زیر است:

 

ریسک های معاملاتی در بازار فارکس و فیوچرز

یکی از مهم ترین تفاوت ‌های بازار فارکس و فیوچرز، میزان ریسک معاملاتی و مارجین مورد نیاز است. در معاملات با حجم بالا تر، بازار فیوچرز به دلیل نیاز به سپرده‌ گذاری مارجین، گزینه مناسب ‌تری محسوب می‌ شود؛ اما برای حجم ‌های پایین ‌تر، بازار اسپات فارکس، ریسک کمتر و شرایط مناسب ‌تری دارد.

میزان ریسک معاملات در هر دو بازار بسیار بالا است و رسیدن به سود، تسلط بالایی بر بازار را می طلبد؛ اما اگر بخواهیم مقایسه کنیم، ریسک معاملات در بازار فیوچرز نسبت به بازار فارکس بسیار بیشتر است. به طوری که استفاده از یک سبک و استراتژی معاملاتی مشترک در هر دو بازار نتیجه متفاوتی را به دنبال خواهد داشت. به طور معمول در بازار فارکس احتمال رسیدن به سود بیشتر از فیوچرز است.

 

نقد شوندگی

در مقایسه بازار فارکس و فیوچرز، یکی از مهمترین عوامل، میزان نقد شوندگی در این دو بازار است. نقدینگی بازار فارکس به تریلیون دلار هم می رسد که، باعث می شود فارکس به بزرگ ترین بازار مالی از لحاظ نقد شوندگی تبدیل شود.

در حالی که این میزان در بازار فیوچر تنها 30 میلیارد دلار است. حتی در صورت مواجه شدن با رشد ناگهانی در نقدینگی، باز هم بازار فیوچرز به هیچ وجه قابل مقایسه با توانایی نقد شوندگی فوق ‌العاده بالای بازار فارکس نیست. همچنین بازار فیوچرز برای سرمایه ‌گذاران ایرانی دارای محدودیت‌ هایی است و عمدتا فقط از طریق صرافی ‌های نا شناخته قابل دسترسی است.

پایین بودن نقد شوندگی می‌ تواند باعث اختلال در عملکرد دستورات استاپ سود و زیان و در نتیجه زیان ‌های سنگین مالی شود. تریدر ها در بازار فارکس در عرض چند ثانیه می توانند میلیارد ها دلار را جا به جا کنند؛ بنابراین از نظر نقد شوندگی و کارایی معاملاتی، برتری قاطع با بازار فارکس است.

 

قدرت تحلیلی

از دیگر مواردی که از تاثیر بالایی بر روی انتخاب تریدر هایی می گذارد، قدرت تحلیل لازم برای انجام معاملات است. باید بدانید که چه در فارکس فعالیت کنید چه در فیوچرز شما نیاز به تحلیل داده ها و استفاده از استراتژی های مختلف دارید.

با وجود نیاز به قدرت تحلیل بالاتر در بازار فیوچرز، نوسانات شدید قیمت گاهی می‌ تواند منجر به شکست استراتژی ‌های معاملاتی قوی نیز بشود. به عنوان مثال، ممکن است بر اساس تحلیل صحیح، وارد معامله ‌ای سود آور شوید، اما نوسانات غیر منتظره بازار منجر به ضرر دهی شما شود.

اتفاقاتی از این دست، در بازار بسیار پر نوسان فیوچرز، بسیار رایج است. به علاوه بر داشتن استراتژی مناسب، تجربه و آمادگی کافی برای مواجهه با چنین شرایطی ضروری است. در غیراین صورت، موفقیت در این بازار بسیار دشوار خواهد بود.

 

ابزار های تحلیل حرفه ای در دسترس

با توجه به اهمیت ابزار های حرفه ‌ای معاملاتی برای تریدر ها، دسترسی به این ابزار ها یکی از عوامل مهم در مقایسه بازار فارکس و فیوچرز است. در ابتدای راه ممکن است شما به عنوان تریدر مبتدی متوجه میزان اهمیت دسترسی به ابزار های کمکی برای تحلیل بازار نشوید. هر چه بیشتر در بازار های مالی به معامله بپردازید اهمیت این موضوع به دلیل افزایش حجم معاملاتتان بیشتر برای شما نمایان خواهد شد.

یکی از قدرتمند ترین ابزار تحلیلی پلتفرم تریدینگ ویو است. شما با اطمینان حاصل کردن از هماهنگی بروکرتان با تریدینگ ویو می توانید از این ابزار موثر استفاده کنید.

 

خطرات

هنگامی که در مورد خطرات بازار های سرمایه بحث می شود فکر عموم تنها سمت ضرر مالی در معامله می رود. در حالی که خطرات دیگری نیز می تواند تریدر ها را تهدید کند. همان طور که می دانید بروکر ها نقش واسطه میان دو طرف معامله را ایفا می کنند.

بروکر های بسیار زیادی در سراسر دنیا به مشتریان زیادی خدمات ارائه می دهند، اما در این بین تنها تعداد کمی، ایرانیان را نیز جزو مشتریان هدف خود در نظر می گیرند. در بازار فارکس هر آن، امکان قطع همکاری و یا تحریم از سوی صرافی ها و بروکر ها وجود دارد.

هر چند که این موضوع می تواند مشکلی جهانی باشد ولی معامله گران ایرانی را می توان جزو دسته اول کسانی قرار داد که در معرض این خطر هستند. احتمال وقوع این حالت هم در بازار فارکس و هم فیوچرز وجود دارد اما میزان ریسک آن در بازار فیوچرز بیشتر است.

 

سود آوری در معاملات

با توجه به نوسانات بالای قیمت و فرصت ‌های متعدد معاملاتی، در نگاه اول انتظار می ‌رود پتانسیل سود آوری بازار فیوچرز بیشتر از فارکس باشد؛ اما با بررسی دقیق ‌تر متوجه می‌ شویم که واقعیت چنین نیست.

در بازار فارکس روند ها نشان می ‌دهند که معمولا معامله‌ گران فارکسی موفق‌ تر بوده و می‌ توانسته اند به سود بالا تری دست یابند. در مقابل، ریسک بالا و نقد شوندگی پایین بازار فیوچرز باعث می ‌شود بسیاری از معامله‌ گران در این بازار دچار ضرر شوند.

 

ساعات معامله

تفاوت اصلی بازار فارکس و فیوچرز از نظر ساعات کاری، در پیوسته بودن ساعات معامله است. بازار فارکس 24 ساعته بوده و امکان معامله مستمر در آن وجود دارد؛ اما بازار فیوچرز به صورت پیوسته باز نیست و تنها در ساعاتی مشخص فعالیت دارد.

 

این موضوع باعث می ‌شود در بازار فارکس، معامله ‌گران بتوانند به طور مستمر نسبت به اخبار و اطلاعات جدید واکنش نشان دهند درحالی‌ که در بازار فیوچرز این امکان محدود تر است.

همچنین با وجود ساعات فعالیت محدود در بازار فیوچرز، حجم معاملات کمتری نسبت به بازار 24 ساعته فارکس ثبت می‌ شود. پس به لحاظ پیوستگی ساعات کاری و حجم بالای معاملات، برتری با بازار فارکس است.

 

قطعیت قیمت

هنگامی که در بازار فارکس به معامله می پردازید قیمت ها به صورت شفاف و لحظه ای قابل مشاهده هستند. اجرای معاملات سریع انجام می شود و شما مالک دارای خریداری شده خواهید بود.

شرایط در بازار فیوچر این چنین نیست و شما با وضع قرارداد خرید یا فروش تضمینی برای قیمت دریافت نمی کنید. قیمت هایی که برای شما نمایش داده می شود همان آخرین قیمت معامله است، اما ممکن است اجرای سفارش شما با همین قیمت انجام نشود.

 

جدول تفاوت فارکس و فیوچرز

تفاوت فارکس و فیوچرز

–	فارکس	فیوچرز
دارایی	ارز	سهام، کالا، شاخص و …
محدودیت اجرای معاملات	ندارد	دارد
ساعات فعالیت	24 ساعته	محدودیت ساعتی دارد
کمیسیون دریافتی	کم	زیاد
میزان استفاده از اهرم	زیاد	کم

 

بازار فیوچرز یا فارکس؟! کدام یک بهتر است؟!

همان طور که در ابتدای مقاله اشاره شد، میان این دو بازار تفاوت های زیادی وجود دارد. در مقایسه هایی که از جنبه های متفاوت انجام شده است، فارکس عملکرد بهتری داشته است. البته به این معنا نیست که به صورت قطعی بازار فارکس نسبت به فیوچرز برتری دارد.

در نهایت هر تریدر با توجه به شرایط و توانایی معامله ای خود می تواند تصمیم بگیرد که فعالیت در کدام بازار بیشتر به نفع اوست. به صورت کلی می توان گفت بازار فارکس برای افراد مبتدی مناسب تر است. به خصوص با وجود امکان افتتاح حساب های نانو یا دمو (آزمایشی).

 

همچنین فیوچرز برای با تجربه های بازار های سرمایه می تواند سود بیشتری به دنبال داشته باشد. در این بازار به دلیل وجود دارایی های زیاد معاملاتی دست تریدر ها در انجام معاملات بسیار نسبت به فارکس باز تر است.

 

 نظر کارشناس درباره تفاوت فارکس و فیوچرز

بازار فارکس و فیوچرز هر دو از بازار های مهم مالی در سراسر جهان هستند. فارکس بازاری برای معامله ارز ها است که بیشترین میزان نقد شوندگی روزانه را در میان بازار های مالی دارد. فیوچرز بازاری برای معامله انواع قرارداد های آتی شامل سهام، ارز، کالا و شاخص ‌های بازار است.

سود آوری در هر دو این بازار ها امکان پذیر است. تنها لازم است که معامله گران با توجه به ویژگی های هر کدام، توانایی ها و استراتژی های خود را در امر معامله ارتقا دهند و انتخاب خوبی میان این دو انجام دهند.

تفاوت‌ های اصلی این دو بازار شامل میزان ریسک در معامله، نقد شوندگی، نیاز به توان تحلیلی، دسترسی به ابزار های کمکی معامله، ساعات فعالیت، قطعیت قیمت و پتانسیل سود آوری است. به طور کلی فارکس بازار ساده‌ تر و کم ریسک ‌تری نسبت به فیوچرز محسوب می ‌شود.

سوالات متداول

بازار فارکس دارای نماد های قابل معامله بیشتری است یا فیوچرز؟

بازار فیوچرز طیف گسترده تری از نماد ها را در بر میگیرد و بازار فارکس تنها با ارز ها سرو کار دارد.

قرارداد های فیوچرز به چه صورت انجام می شود؟

در این معامله طرفین متعهد می ‌شوند نوعی دارایی را در آینده به قیمت مشخصی معامله کنند.

ساعات فعالیت فارکس بهتر است یا فیوچرز؟

فارکس به صورت 24 ساعته فعالیت دارد و بر خلاف بازار فیوچرز با محدودیت در این زمینه رو به رو نیست.